米ＣＰＩやＦＲＢ高官の発言でドル高が強まる ドル円は２００日線突破を試す展開＝ＮＹ為替概況

米ＣＰＩやＦＲＢ高官の発言でドル高が強まる　ドル円は２００日線突破を試す展開＝ＮＹ為替概況

　きょうのＮＹ為替市場、ドル高が強まり、ドル円は１５８．８０円付近に上昇。本日１５８．７０円付近に来ている２００日線を試す展開となり、明日以降の動きが注目される。

　朝方発表の米消費者物価指数（ＣＰＩ）が予想を上回り、ＦＲＢの早期利上げ期待が高まった。また、この日のウォラーＦＲＢ理事やローガン・ダラス連銀総裁の発言が追加利上げを肯定するタカ派な内容だったことも、ドルを押し上げている。特にウォラー理事は、１２月の大幅利上げの可能性にも言及していたことは驚きとなり、米ＣＰＩと相まって利上げ期待を後押ししている。

　短期金融市場では１２月の利上げを完全に織り込み、大幅利上げの確率を１１％程度で織り込んでいる。また、来年３月までの０．２５％ポイントの２回の利上げも完全に織り込んでいる状況。来年１月まであれば、２回の利上げを７０％の確率で織り込んでいる。

　ユーロドルは１．１１ドル台半ばに下落し、再び下値模索の展開となった。１．１１ドルが強い下値抵抗として意識されるが、その水準をブレイクするようであれば、１．１０ドルが一気に視野に入る展開。ただ、１．１１ドル付近での下値抵抗も強そうだ。一方、ユーロ円は軟調な展開となっており、１７７円ちょうど付近まで一時下落。

　ＥＣＢも１２月利上げ期待が高まっており、９０％超の確率で織り込んでいる。ただ、エコノミストは、来年のユーロ圏の経済成長が低調になると予想されることから、ユーロドルは上値の重い展開が続く可能性があるとの見方を示している。「欧州経済の出遅れに加え、フランスなどで続くソブリンリスクや政治的不透明感を背景に、ユーロは対ドルで現在の割安な水準に留まるだろう」と指摘した。

　ポンドドルは１．３３ドル台前半まで一時急落。再び２００日線、１００日線、２１日線を一気にブレイクしている。１．３３２０ドル付近にフィボナッチ５０％戻しの水準が来ているが、この水準をブレイクするようであれば、６１．８％戻しの１．３２７５ドル付近が次の下値ターゲットとなる。一方、ポンド円は２１１円台半ばに下落。

　１０月の米消費者物価指数（ＣＰＩ）が予想を上回る伸びを示したことを受けて、市場では英中銀も１２月の金融政策委員会（ＭＰＣ）で利上げを実施するとの観測が強まっている。今回のデータを受けてインフレ懸念が世界的に再燃し、投資家は主要中銀による追加利上げを一段と織り込む動きを強めているようだ。

　短期金融市場では、英中銀が１２月に利上げを実施する確率は、米ＣＰＩ発表前の５０％から発表後には６７％に上昇している。

MINKABU PRESS編集部　野沢卓美